Treasury a investovanie
PEŇAŽNÝ TRH
- Depozité transakcie
vklad resp. úložka určitej sumy na určité obdobie s dátumom začiatku viazanosti (value date) a s dátumom ukončenia viazanosti (maturity date) - FRA kontrakty (Forward Rate Agreement)
- FRA kontrakt je dohoda o budúcej úrokovej miere, v rámci ktorej jedna strana platí druhej úrok zodpovedajúci dohodnutej pevnej úrokovej miere a druhá platí úrok zodpovedajúci budúcej spotovej úrokovek miere v čase splatnosti FRA, pričom výška úroku sa vypočítava z objemu fiktívnej isitiny pre obdobie platnosti FRA. Reálne dochádza iba k plateniu vyrovnávacích platieb.
- Využitie je v hedgingu zmien úrokových sadzieb.
- IRS kontrakty (Interest Rate Swap)
- Úrokový swap predstavuje dohodu zmluvných strán o tom, že jedna strana bude platiť druhej úrokovú platbu z fiktívnej čiastky s dopredu stanovenou fixnou úrokovou mierou počas stanoveného obdobia a súčastne druhá strana bude platiť úrokovú platbu z fiktívnej čiastky s variabilnou úrokovou mierou počas stanoveného obdobia. Reálne dochádza iba k plateniu vyrovnávacích platieb.
- Využitie je v hedgingu zmien úrokových sadzieb.
- Spotová konverzia
- základná transakcia devízového trhu pri ktorej dochádza k výmene jednej meny za inú
- splatnosť spotového obchodu (valuta = value date) je obvykle o dva pracovné dni po dohodnutí obchodu
- Menový forward
- k výmene jednej meny za druhú dochádza až v čase expirácie (splatenia) forwardového kontraktu za fixný dohodnutý kurz,
- menovým forwardom je možné zafixovať si vopred dohodnutý kurz pre budúce obdobie
- Menový SWAP
- kombinácia spotovej a forwardovej transakcie t.j. konverzie jednej meny za inú za spotový kurz a dohoda o spätnej menovej konverzii v budúcnosti za fixný dohodnutý kurz,
- umožňuje získať bez kurzového rizika peňažné prostriedky v inej mene
- Non-delivery kontrakty
- sú kontrakty, pri ktorých nedochádza ku reálnej konverzii jednej meny za druhú, ale iba k vyrovnávaniu kurzových rozdielov medzi zmluvnými stranami
- Menová opcia
- predstavuje právo majiteľa opcie sa v čase splatnosti opcie rozhodnúť, či bude realizovať nákup alebo predaj jednej meny za inú pri fixnom dohodnutom kurze
- Nákup a predaj tuzemských CP
- banka sprostredkuje pre klienta nákup a predaj tuzemských CP (dlhopisov a akcií) na BBCP
- Nákup a predaj zahraničných CP
- banka sprostredkuje pre klienta nákup a predaj zahraničných eurobondov znejúcich na cudziu alebo domácu menu,
- banka poskytuje službu správy zahraničných CP v rámci ktorej vykonáva napr. inkasovanie úrokových a dividendových výnosov
- Repo obchody s CP
- sú obchody medzi bankou a klientom o nákupe CP v súčasnosti za určitý kurz a jeho spätnom predaji za dohodnutý kurz v budúcnosti,
- umožňujú získanie likvidných prostriedkov oproti vlastným cenným papierom
Kurzový lístok17.05.2012
| Nákup | Predaj | ||
|---|---|---|---|
| CZK | 26,1010 | 24,8270 | |
| USD | 1,3070 | 1,2430 |